060515 MAT - DS

Patrón de suelo redondeado, una variable del doble suelo, en Mattel Inc el gigante norteamericano de juguetes y muchas cosas mas.
El valor viene cayendo en picado desde su apertura a las 9:30 (horario de N.Y.). Confluyen varios factores para que el valor reaccione de esta manera, pero básicamente la masa reacciona con pánico o codicia y las manos fuertes están ahi, moviendo los hilos con la saca preparada para lucrarse de estas reacciones humanas. No olvidemos que detrás de las velas hay personas.
Cuando se agota la presión vendedora y el precio llega a donde el smart money quiere comienza la acumulación. Primero frenan el precio absorbiendo todo el papel que queda, de ahi ese incremento en el volumen con cuerpos de velas mínimos o dojis puros. Una vez que el precio se ha frenado empiezan a comprar poco a poco, consolidando, sin dejar que el precio suba bruscamente hasta que no están sus posiciones bien cargadas y entonces comienza ya la subida en beneficios. Es siempre el mismo ciclo, vez tras vez, y el tape reading nos ayuda a ver su jugada.
Nuestra entrada a la ruptura de la consolidación con Todo En Su Sitio (TESS). La salida en la confluencia de la resistencia marcada con trazo azul y el f38 de la caída anterior.
Un aburrido trade mas.

040515 VZ - DT

Aprovechando un hueco subo esta captura al blog, que lo tengo un poco abandonado.
Se trata de un patrón de DT con su setup completo, todo en su sitio (TESS).
Buscando gráficas extendidas damos con esta de Verizon Communications Inc, el gigante norteamericano de comunicación. El holding está en máximos anuales y haciendo doble techo en su gráfica diaria con los máximos de diciembre pasado. Vemos que el valor está extendido en la gráfica de 15 minutos y buscamos un patrón que nos dé entrada a cortos en la graf. de 1 min. y que nos permita lucrarnos de esa reacción que en Tape Reading se denomina euforia.
En 1 min. vemos un patrón de doble techo con el 1º impulso fuera de las bandas de bollinger y el 2º dentro.
Como no tradeamos solo patrones buscamos el setup, el cuadro general, que todo esté en su sitio:

• -cog en la grafica de 15 min.
• Spy consolidando y VZ cayendo, demuestra debilidad relativa respecto a su líder.
• Linea de tendencia alcista rota
• Mayor volumen en 1º impulso, menor volumen en el retest del máximo.

Para la salida de este scalp buscamos una zona de consolidación o congestion en la parte izq. de la gráfica y lo encontramos sobre el .65 que coincide además con el fibo 38 de la subida anterior.
El setup es de libro y nos da su profit.

25/02/15 YAHOO - DT

En esta ocasión negociamos Yahoo, el popular buscador web. Vigilamos su gráfica de 15 min. porque está ya muy extendida y en una zona de resistencia diaria. Esperamos hasta que aparece nuestra vela roja indicando que tenemos -cog. Miramos a la izq. y vemos a su líder en un pullback que apoya nuestra decisión de sacar un corto a YHOO. Estructuramos la jugada en la gráfica de 1 min. La LTA está rota, el primer impulso fuera de bb y el segundo dentro. Buscamos el punto de entrada y la salida al 1:1.

24/02/15 BHI - DS

Nuevo ejemplo de negociación de DS por Tape Reading con todo en su sitio. Nos fijamos que la BHI está muy extendido en 15 min. En su gráfica diaria se está apoyando en la media de 20 periodos. Su líder Spy está saliendo de un pullback sano y sigue para largos. Estructuramos la jugada en la gráfica menor, la de 1 min. Buscamos como característica básica que el primer impulso se dé fuera de las BB y cuando haga el retest este sea con menor volumen y dentro de las bandas. Cuando eso se produce buscamos nuestra entrada en la rotura del rebote anterior. Salida al 1:1

20/02/15 AIG - DS

Trade de doble suelo sobre AIG, el grupo asegurador norteamericano nº 1.
El patron es una vez mas de libro. Una repetición de lo que venimos publicando últimamente.
Llegados a un punto el trading es así. Monótono, aburrido, previsible y constante. No busques hacer de esto algo mas divertido y emocionante o te sacarán hasta los ojos. Busca tu edge y con lo que ganes te compras la diversión. ;-)

19/02/15 C - DS

Negociación de Citigroup, el gigante bancario mundial. De nuevo un patrón de doble suelo al que estamos ya muy acostumbrados.
Buscamos siempre en el trafico superior un valor extendido con muestras de agotamiento. En este caso 3 grandes velas rojas y +cog en la gráfica de 15 min. Buscamos reversión a largos y SPY nos va a ayudar porque está fuerte. Ahora estructuramos la jugada en la gráfica de 1 min. Vemos un buen patrón de doble suelo y cuando se viola la línea de tendencia bajista entramos largos buscando nuestro profit. 1:1

18/02/15 MRK - DS

En esta ocasión negociamos MERK, un importante laboratorio farmacéutico. Esta trade es un doble suelo por Tape Reading de libro. El setup lo tiene todo. Un 15 min. bonito, muy extendido y respirando con un buen +cog, siguiendo fielmente a SPY y en la gráfica de 1 min la LTB ya está rota por lo que la continuidad de la caída se ve comprometida. El giro es inminente.
Vemos que el 1º impulso sale con volumen fuera de las BB, rebota pero ya no puede. Entramos el la ruptura del .40 y esperamos nuestro resultado.

17/02/15 CMCSA - BD

Trade de CMCSA. Observamos el "big picture". Extendida en 15 min., debilidad relativa evidente respecto a SPY. Respira en su caida consolidando y entramos en la ruptura de su LOD buscando nuestro profit.

13/02/15 CAT - C&H

Negociación de Caterpillar. En esta ocasión es un Cup and Handle, un patrón de continuidad que suele funcionar muy bien. CAT tiene fortaleza respecto a SPY. Retestea la zona de HOD después de ese pullback que hace -cog en 15 min. y nos regala un bonito patrón de c&h en la gráfica de 1 min. que tradeamos hasta nuestro profit.

12/02/15 NEM - DS

Tradeamos un doble suelo en NEM. Como siempre lo primero es ver el entorno. No somos traders de patrones, somos traders de setups, hay mas elementos que se han de valorar además de un patrón bonito y fácilmente identificable.
Buscamos extensión y agotamiento en su 15, fortaleza relativa sobre SPY y momentum en la gráfica de 1 min. Esperamos a tener una rotura de su linea de tendencia bajista. El precio hace un primer suelo con un impulso corto que sale por afuera de las bb y un retest con un 2º impulso o suelo que no tiene gasolina (volumen) y nos da entrada en la rotura de su break. Gestiono al 1.1.

11/02/15 AIG - DT

Setup de doble techo por tape reading en AIG. Observamos que el valor tiene una debilidad relativa sobre SPY. Negociamos el agotamiento del pullback que hace en 15 min. He marcado el punto de 1º techo y el retest de la zona en el 2º techo. El precio claramente da muestras de agotamiento y reversión que aprovechamos buscando entrada en el bd de la consolidación.

10/02/15 MU - BD

Negociación de un breakdown en MU. Buen 15 extendido y con -cog, SPY debil, y patrón de entrada en la gráfica de 1 min.

09/02/15 POT - DT

Trade de POT con un buen setup. La gráfica de 15 nos muestra giro en precio y SPY está claramente débil. Buscamos patrón en 1 min aplicándole los filtros habituales. Nos fijamos tambien en que el desarrollo de nuestro trade no se vea dificultado por ningún obstáculo virtual y damos cuenta de la zona de congestión que tiene la gráfica a su izquierda comprobando que nuestro profit al 1:1 queda antes de llegar a esa zona. El resto viene perfectamente señalado en la gráfica.

05/02/15 AIT - DT

La captura de hoy es un trade de DT sobre AIG. Miramos primero el entorno. Tiene una preciosa gráfica de 15 min. donde el precio viene extendido y dando muestras de agotamiento después de 6 velas seguidas en verde. Observamos que aparece -COG (cambio de guardia, primera vela corta después de un movimiento sostenido y extendido largo). Vemos que un patrón similar se da en SPY, el etf de S&P. Tenemos hacia donde y buscamos en 1 min. el cuando. Rotura de LTA, patrón de doble techo donde se hace patente ya que el precio no puede seguir subiendo y entrada en bd de la consolidación. Gestión de salida al 1:1.

04/02/15 SUNE - BO

Negociación de SunEdison Inc. Bonito patrón de giro después de venir el precio extendido en corto que nos hizo buscar entrada en una gráfica menor. Observad esas colas de suelo, esa vela verde de reversión y como las bandas de bollinger están claramente abiertas mostrándonos un precio sobrevendido. Su líder, SPY, sigue con su movimiento largo después de un pullback sano apoyando nuestra intención de ir largos tambien en SUNE.
Con todo este entorno ya nos sabemos hacia donde mirar, cual será la dirección del trade, buscamos irnos largos. Ahora es cuestión de esperar a que en 1 min a que el precio nos indique el cuando. Para ello filtramos la entrada esperando a que se supere la LTB y el rompimiento o breakout (BO) de esa pequeña consolidación. Gestionamos como es usual al 1:1.
Observad en el punto de entrada el estrechamiento en las BB que indican presión acumulada y una pronta explosión del precio en nuestra dirección.

03/02/15 C - DT

Trade de Citigroup Bank. Un patrón de doble techo muy fiable y un marco o setup con todo lo que debía tener. Patrón de giro en 15 min. Después de una subida sana el precio tiene que respirar y negociamos su pullback. Spy tiene el mismo patrón de giro y apoya nuestra decisión. Filtramos el punto de entrada asegurándonos de que se ha roto también la linea virtual de tendencia alcista. Muchas veces algo que parece un patrón valido no deja de ser un ligero pullback o rebote que se apoya en su línea de tendencia para seguir con el movimiento original.
En esta primera fase con este sistema, estoy mas concentrado en familiarizarme bien con los setups (patrones y su entorno). Mis salidas son al 1:1, es decir, mi objetivo tiene el mismo valor de mi stop. De esta manera puedo sacar mejor mis estadísticas y promedios. Tiempo habrá de estirar y optimizar las salidas.

27/01/15 COG - BO

Hoy hemos negociado COG (Cabot Oil & Gas Corporation). Nos llamó la atención esa vela bajista enorme. Pero en los mercados nada puede bajar o subir sin respirar, es la ley del péndulo. En cuanto vimos su patrón de reversión, esa vela verde que anuncia un cambio de guardia (+cog) buscamos un patrón aceptable en la gráfica de 1 min que nos permitiera incorporarnos a la corrección del impulso previo. El patrón de doble suelo que buscamos inicialmente fue invalidado al bajar el segundo impulso por debajo del nivel del primero y además hacerlo fuera de las bandas de bollinger. Pero lo que si pudimos observar a simple vista es que este valor tenía fortaleza relativa sobre su lider, el etf SPY. Observad como el valor no bajaba sino consolidaba lateralmente mientras SPY si que bajaba. Además fijaros en como el volumen desciende cuando mas falta le hace, en el intento de continuar el impulso corto después de romper el mínimo del día (LOD). COG se nos iba arriba. Era solo cuestión de tiempo que SPY respirara hacia arriba también y eso daría combustible a COG. Pudimos negociar el rompimiento o breakout (bo) de esa mini consolidación y nos remuneró con un 1:1 limpio.

26/01/15 INTC - DS

Negociación de Doble Suelo en Intel. De nuevo todo empieza buscando valores que estén extendidos en 15 min. y con un patrón de reversión en forma de +-cog como podemos ver en la gráfica de la izq.
Buscamos entonces el patrón reconocible que nos permita entrar en su giro, normalmente un doble suelo o un suelo redondeado. Después es todo mas de lo mismo. Buscar el punto de entrada y gestionar según las reglas de nuestro plan de trading. Lo que el precio haga después se escapa ya de nuestro control. En esta ocasión el trade nos remuneró con 15$ por lote.

23/01/15 XOM - DS

Otra negociación basada en Tape Reading. Patrón, entorno, fortaleza o debilidad relativa.
Hoy hemos tradeado Exxon. Observamos una caída en picado con fuerte volumen en su gráfico de 15 min. y colas de suelo que nos dan pistas de reversión. Nos vamos a 1 min para estructurar el trade. Vemos que el precio no puede caer mas sino que consolida lateralmente. Hay un retest del mínimo con un incremento de volumen pero el precio es absorbido en esa vela doji. Negociamos el breakout de la consolidación. Spy apoya el giro y salimos con nuestras profit por lote negociado. Esto es scalping.

200115 M - DT

Hoy hemos negociado Macy´s con un setup similar al del post anterior. De eso se trata, de hacer siempre lo mismo. Uno confía en su sistema, no lo cuestiona. El setup es el cuadro general del trade. No se trata solo de que identifiquemos un patrón familiar. Hemos de tener mas factores en cuenta. Cual es la dirección del mercado, como es el volumen y observar si el valor demuestra fortaleza o debilidad relativa.
La gestión del trade ha sido la usual. Hago caja con una parte cuando el precio llega a mi 1:1 y dejo correr el resto. En este caso el pullback que he negociado en corto se agotó y la segunda salida fue en Break Even (be).

16/01/15 MO - DT (Doble Techo)

Patrón de Doble Techo con todo el setup en su sitio. Veníamos vigilando MO en 15 min. Hizo un pullback sano y rompió su HOD con dos velas mas grandes que las anteriores y un mayor volumen que podía delatar reversión por euforia  compradora. Pronto apareció su patrón de reversión y -COG (change of guard, cambio de guardia. Es la primera vela corta después de un movimiento alcista extendido). Esto nos indicaba la dirección a vigilar. Ahora nos vamos a la gráfica de 1 min. para estructurar el trade a negociar.
Buscamos un patrón de doble techo (DT). Lo que le pedimos a este patrón es que el 1º techo salga de las bb y su retest, el 2º techo esté dentro de bb con menor volumen, señales claras de  que no puede seguir subiendo. Le pedimos además, como filtro, que rompa su línea de tendencia alcista (LTA) y que se apoye en SPY. La entrada en la rotura (BD) de la neckline. Una vez que lo tiene todo estamos in y gestionamos según nuestro plan. El resultado de esta negociación ya no está en nuestras manos, nosotros hemos hecho nuestro trabajo. La mayoría de las veces nos va a dar nuestro profit, porque nuestro sistema ya sabemos que funciona. No hay presión. Que sea lo que tenga que ser, nosotros hemos hecho nuestra parte. Eso es relajante.

12/01/15 MS - Cup and Handle (taza y asa)

En esta negociación tenemos un patrón de continuidad de la tendencia. En este caso es un C&H.
La entrada se produce en el bo (breakout) de la neckline del handle (asa) pues no es mas que la confirmación de que el precio quiere continuar después de un pullback sano y retest de máximos.
Estiro mi salida hasta el 1:2.

06/01/15 C - ds

Bonito patrón de doble suelo. 1º impulso con volumen, negociado fuera de las bandas de bollinger. Se produce un retest del mínimo del día (LOD) pero ya no hay fuerza vendedora como se constata por la bajada del volumen en el 2º impulso, ya dentro de las BB (bandas de bollinger) y se produce la reversión. En 15 min. tenemos +cog y el lider (el etf de Citigroup es SPY) apoya el giro con un fuerte impulso alcista. Salida escalonada hasta el doble del riesgo del stop (1:2).

02/01/15 SUNE - ds (doble suelo)

Patrón por doble suelo "de libro". El setup viene definido por varios parámetros. Precio extendido en gráfica de 15 minutos con +cog (cambio de guardia), fortaleza relativa con respecto a su lider, SPY. SUNE subía mientras SPY consolidaba. Volúmenes cortos decrecientes. Patrón de doble suelo, primer suelo fuera de las bandas de bollinger y segundo suelo dentro. Pequeño stop de 5c nos brinda un rápido scalp con salida algo mas allá del 1:1 y un benefício rápido de 7$ por lote.
Mañana mas y mejor.

Comenzamos una nueva etapa...

Saludos amigos. Después de casi dos años de paréntesis en este blog, comenzamos una nueva etapa.


Si hasta ahora siempre había operado en futuros y con un sistema basado principalmente en la acción del precio ahora voy a trabajar en otro tipo de mercado. Se trata de operar acciones en el mercado americano, en NYSE y NASDAQ principalmente. Algo mas de 9.000 acciones diarias distintas nos bindan una enorme posibilidad para nuestra operativa.

El sistema se basa en el Tape Reading de Wickoff y se centra en la acción del precio y en el estado en el que éste llega al sitio donde está estudiando su volumen.

Hace ya algo mas de 2 años estaba buscando en google información que me ayudara a ampliar y enriquecer mi plan de trading. Así, casualmente, encontré una página web que ha resultado ser fundamental para mi formación como trader: www.quierosertrader.com de Fernando Piñero. Desde aquí quiero expresar mi profundo agradecimiento y admiración por un trader tan generoso y desinteresado, realmente un rara avis en este circo en el que se está convirtiendo el trading y todo el mundo que se genera a su alrededor.

Quiero mostrar tambien mi agradecimiento a mis compañeros del chat con asistencia completamente libre y gratuita, al que os invito desde aquí. Especialmente a Peji, Clus y A5, unos auténticos cracks.

Y por último mandar un abrazo a mi amigo Luis Heras que va super lanzado y a Manolomike que a parte de ser un excelente trader sabe vivir como dios.

¡¡¡Comenzaaaamossssss!!!